خطاب الاعتماد (Letter of Credit)

ما هو خطاب الاعتماد (Letter of Credit)؟

خطاب الاعتماد هو خطاب من البنك يضمن استلام مدفوعات المشتري للبائع في الوقت المحدد وكامل قيمة المبلغ المتفق عليه. إذا لم يتمكن المشتري من سداد قيمة الشراء، فسوف يكون البنك ملزمًا بتغطية المبلغ الكامل أو المتبقي من قيمة الشراء. قد يتم تقديمها كمرفق (مساعدة مالية تكون في الأساس عبارة عن قرض).
نظرًا لطبيعة المعاملات الدولية، بما في ذلك عوامل مثل المسافة، والقوانين المختلفة في كل بلد، وصعوبة معرفة كل طرف شخصيًا، فقد أصبح استخدام خطابات الاعتماد جانبًا مهمًا للغاية من التجارة الدولية.

ملخص لأهم النقاط

• خطاب الاعتماد هو مستند يتم إرساله من بنك أو مؤسسة مالية يضمن أن البائع سيتلقى مدفوعات المشتري في الوقت المحدد بكامل المبلغ.
• غالبًا ما تستخدم خطابات الاعتماد في قطاع التجارة الدولية.
• هناك العديد من خطابات الاعتماد المختلفة مثل خطاب الاعتماد المتجدد.
• تقوم البنوك بتحصيل رسوم مقابل إصدار خطابات الاعتماد.

آلية عمل خطابات الاعتماد

قد يحتاج مشتري البضائع الكبيرة إلى خطاب اعتماد لضمان سداد البائع للمبلغ. يصدر البنك خطاب اعتماد لضمان سداد المبلغ للبائع، ويتحمل في الأساس مسؤولية ضمان سداد المبلغ للبائع. يجب على المشتري أن يثبت للبنك أن لديه أصولًا كافية أو حد ائتمان كاف للسداد قبل أن يضمن البنك السداد للبائع.¹
ونظرًا لأن خطاب الاعتماد عادة ما يكون أداة قابلة للتداول، فإن البنك المُصدر يدفع للمستفيد أو أي بنك يرشحه المستفيد. إذا كان خطاب الاعتماد قابلاً للتحويل، فيجوز للمستفيد تمكين كيان آخر، مثل الشركة الأم أو طرف ثالث، الحق في السحب.

ملاحظة: تطلب البنوك عادةً رهنًا للأوراق المالية أو نقدًا كضمان لإصدار خطاب الاعتماد.

تفرض البنوك عادة رسومًا على خطاب الاعتماد، والتي يمكن أن تكون نسبة مئوية من إجمالي الائتمان الذي تدعمه. تختلف تكلفة خطاب الاعتماد باختلاف البنك وحجم خطاب الاعتماد. على سبيل المثال، قد يفرض البنك 0.75% من المبلغ الذي يضمنه.
كذلك يمكن أن تعتمد الرسوم أيضًا على نوع الخطاب. ففي حالة الاستيراد والتصدير، يكون خطاب الاعتماد غير المؤكد أقل تكلفة. بينما قد يكون خطاب الاعتماد المؤكد مصحوبًا برسوم أعلى بناءً على قوة الائتمان للبنك المصدر.²
تشرف غرفة الأعراف والممارسات الموحدة للاعتمادات المستندية للتجارة الدولية على خطابات الاعتماد المستخدمة في المعاملات الدولية. هناك عدة أنواع من خطابات الاعتماد المتاحة.³

أنواع خطابات الاعتماد

• خطاب اعتماد تجاري

هذه طريقة دفع مباشر يقوم فيها البنك المُصدر بتسديد المدفوعات إلى المستفيد. في المقابل، فإن خطاب الاعتماد الاحتياطي هو طريقة دفع ثانوية يدفع فيها البنك للمستفيد فقط عندما لا يستطيع صاحبها.⁴

• خطاب اعتماد متجدد

يسمح هذا النوع من الخطابات للعميل بإجراء أي عدد من السحوبات ضمن حد معين خلال فترة زمنية محددة.⁵

• خطاب اعتماد المسافر

بالنسبة لأولئك الذين يسافرون إلى الخارج، ستضمن هذه الرسالة أن البنوك المصدرة سوف تحترم الكمبيالات التي تتم في بعض البنوك الأجنبية.⁶

• خطاب اعتماد مؤكد

يتضمن خطاب الاعتماد المؤكد بنكًا بخلاف البنك المصدر لخطاب الاعتماد. البنك الثاني هو البنك المؤكد، وعادة ما يكون بنك البائع. يضمن البنك المعزز الدفع بموجب خطاب الاعتماد في حالة تقصير المالك والبنك المُصدر. عادةً ما يطلب البنك المُصدر في المعاملات الدولية هذا الترتيب.⁷

• خطاب الاعتماد الاحتياطي

يقدم خطاب الاعتماد الاحتياطي الدفع إذا لم يحدث شيء، وهو عكس الطريقة التي يتم بها هيكلة أنواع أخرى من خطابات الاعتماد.⁸ لذا، فبدلاً من تسهيل المعاملة بالتمويل، فإن خطاب الاعتماد الاحتياطي يشبه عقد التأمين. فهو يحمي ويعوض أحد الطرفين (المستفيد) إذا فشل الطرف الآخر المذكور في الاتفاقية في أداء الواجب المنصوص عليه أو يفي باتفاقيات مستوى الخدمة المحددة في خطاب الاعتماد.

مثال على خطاب الاعتماد

يقدم سيتي بنك خطابات اعتماد للمشترين في أمريكا اللاتينية وأفريقيا وأوروبا الشرقية وآسيا والشرق الأوسط، الذين قد يواجهون صعوبة في الحصول على ائتمان دولي بمفردهم. تساعد خطابات الاعتماد التي يقدمها سيتي بنك المصدرين على تقليل مخاطر بلد المستورد ومخاطر الائتمان التجاري للبنك المصدر.⁹
يتم عادةً توفير خطابات الاعتماد خلال يومي عمل، مما يضمن الدفع عن طريق فرع سيتي بنك المؤكد.¹⁰ تكتسب هذه الميزة أهمية خاصة عندما يتواجد العميل في بيئة اقتصادية غير مستقرة محتملة.

كيفية التقدم بطلب للحصول على خطاب اعتماد

من الأفضل إعداد خطابات الاعتماد من قبل متخصصين مدربين، حيث أن الأخطاء في المستندات التفصيلية المطلوبة قد تؤدي إلى تأخير الدفع والرسوم. وبسبب اختلاف الصناعات والقطاعات وأنواع خطابات الاعتماد، يمكن التعامل مع كل منها بشكل مختلف.¹¹

وفيما يلي مثال على خطوات  سير العملية في حالة الاستيراد والتصدير:

1. يجب أن يرضي ائتمان بنك المستورد الجهة المصدّرة وبنكها. يكمل المصدر والمستورد اتفاقية البيع.
2. باستخدام شروط وأحكام اتفاقية البيع، يقوم بنك المستورد بصياغة خطاب الاعتماد؛ يتم إرسال هذا الخطاب إلى بنك المصدر. يراجع بنك المصدر خطاب الاعتماد ويرسله إلى المصدر بعد الموافقة.
3. يقوم المصدر بشحن البضائع كما هو موضح في خطاب الاعتماد. يتم تقديم أي مستندات مطلوبة إلى بنك المصدر.
4. يراجع بنك المصدر المستندات للتأكد من استيفاء شروط وأحكام خطاب الاعتماد. في حالة الموافقة، يقدم بنك المصدر المستندات إلى بنك المستورد.
5. يرسل بنك المستورد الدفع إلى بنك المصدر. ثم يمكن للمستورد المطالبة بالبضائع المرسلة.

مزايا وعيوب خطاب الاعتماد

قد يكون الحصول على خطابات الاعتماد ضروريًا في مواقف معينة. ومع ذلك، ومثل أي شيء آخر يتعلق بالخدمات المصرفية والتجارة والأعمال، هناك بعض الإيجابيات والسلبيات التي يجب تحديدها.

أسئلة شائعة

كيف يعمل خطاب الاعتماد؟

في كثير من الأحيان في التجارة الدولية، يتم استخدام خطاب الاعتماد للإشارة إلى أنه سيتم دفع مبلغ بالكامل للبائع في الوقت المحدد، على النحو الذي يضمنه مصرف أو مؤسسة مالية. بعد إرسال خطاب الاعتماد، يقوم البنك بفرض رسوم (عادة ما تكون نسبة مئوية من خطاب الاعتماد)، بالإضافة إلى طلب ضمانات من المشتري. من بين الأشكال المختلفة لخطابات الاعتماد، خطاب الاعتماد المتجدد وخطاب الاعتماد التجاري وخطاب الاعتماد المؤكد.

اذكر مثال على خطابات الاعتماد؟

إذا كان هناك مستوردًا في بلد ذات مناخ اقتصادي غير مستقر، حيث يكون الحصول على الائتمان أكثر صعوبة. يقدم البنك لهذا المستورد / المشتري خطاب اعتماد، والذي يكون متاحًا في غضون يومي عمل، حيث يتم ضمان الشراء من قبل فرع البنك. ونظرًا لوجود علاقة قائمة بين البنك والمستورد، فإن البنك على دراية بالجدارة الائتمانية له وأصوله ووضعه المالي.

ما الفرق بين خطاب الاعتماد التجاري وخطاب الاعتماد المتجدد؟

تتم خطابات الاعتماد التجارية – التي تعد واحدة من أكثر أشكال خطابات الاعتماد شيوعًا – عندما يقوم البنك بالدفع مباشرة إلى المستفيد أو البائع. وعلى النقيض من ذلك، يمكن استخدام خطابات الاعتماد المتجددة لمدفوعات متعددة في إطار زمني محدد. عادةً ما يتم استخدامها للشركات التي لديها علاقة مستمرة، مع حد زمني للترتيب الذي يمتد عادةً لمدة عام واحد.

متى يتم الدفع باستخدام خطاب الاعتماد؟

يشبه خطاب الاعتماد حساب الضمان حيث يتم الدفع للمستفيد فقط عندما يقوم الطرف الآخر بعمل معين أو يفي بمعايير الأداء الأخرى المنصوص عليها في اتفاقية خطاب الاعتماد.

الخلاصة

يمكن أن تلعب خطابات الاعتماد دورًا مهمًا في المعاملات التجارية. هناك أنواع مختلفة من خطابات الاعتماد التي يمكن استخدامها، حسب الظروف. إذا كنت بحاجة إلى الحصول على خطاب اعتماد لمعاملة تجارية، فقد يكون مصرفك الحالي هو أفضل مكان للحصول عليه. ومع ذلك، قد تحتاج إلى توسيع الشبكة على نطاق أوسع لتشمل البنوك الأكبر إذا كنت تحتفظ بحسابات في مؤسسة مالية صغيرة.

1. International Trade Administration. “What Is a Letter of Credit?“
2. Export-Import Bank of the United States. “To Confirm or Not to Confirm (Letters of Credit).“
3. International Chamber of Commerce. “Global Rules.”
4. Cornell Law School. “12 CFR § 208.24 – Letters of credit and acceptances.“
5. USAID. “Letters of Credit and Trade Finance,” p.106.
6. FDIC. “Off-Balance Sheet Activities,” p.2
7. Export-Import Bank of the United States. “To Confirm or Not to Confirm (Letters of Credit).“
8. Columbia Bank. “Letters of Credit.“
9. Citi. “International Trade.”
10. Citi. “Products and Services.”
11. International Trade Administration. “Letter of Credit.“