يكاد يكون من المستحيل رؤية الأخبار دون رؤية شخص ما يعلن أن الركود قريب، لكن لا يحتاج المستثمرون حتى إلى الاستماع إلى المتنبئين لمعرفة العلامات بأنفسهم.

في العام الماضي، أظهرت الأسواق تقلبات كثيرة. وفي الأشهر القليلة الماضية، كان هناك العديد من عمليات التسريح البارزة في قطاع التكنولوجيا، وهو أمر بدا سابقًا غير مفهوم في هذه الصناعة سريعة النمو. وفي هذا الشهر فقط، اهتزت الأسواق والمستثمرون بسبب ظهور مخاوف مصرفية وإعلان مجلس الاحتياطي الفيدرالي أنه يتوقع رفع أسعار الفائدة أعلى ولفترة أطول من المتوقع للسيطرة على التضخم.

لسوء الحظ، تعتبر مناقشة الأوضاع المالية إلى أن تكون من المحرمات، وهي مشكلة في ظل الظروف العادية، لأنها تمنع المحادثات الصادقة والمثمرة حول الوضع المالي في العمل والمنزل. ومع ذلك، عندما يكون هناك خطر حدوث ركود، فإن هذا التكتم يمكن أن يترك المستثمرين القلقين يشعرون بالعزلة ويفكرون فيما إذا كان هذا الشعور بالركود فرديًا.

تساعدنا الأبحاث مورنينغ بيهيفيورال إنسايتس (Morningstar Behavioral Insights) الحديثة في إلقاء نظرة خاطفة لفهم كيفية تعامل المستثمرين العاديين الآخرين مع تهديد الركود. من الشائع أن يشعر المستثمرون بالقلق إزاء الركود وأنهم مضطرون للاستعداد له، مما يسمح لنا بتحويل التركيز من التساؤل عما إذا كنا هذا الشعور فردي إلى كيفية اتخاذ أفضل القرارات في مواجهة خطر الركود.

أجرت مورنينغ ستار (Morningstar) استطلاعًا مع 949 مستثمرًا في الولايات المتحدة قبل التقاعد ووجدت أن من يتوقع الركود ليسوا الخبراء فقط. وجدت الدراسة أن 68% من المستثمرين يعتقدون أن حدوث ركود في عام 2023 من المرجح أن يكون مؤكدًا. بينما شعر أقل من 1% من المشاركين أنه لا توجد فرصة تقريبًا لحدوث ركود، مقارنة بـ 11.9% شعروا أنه شبه مؤكد.

تم طرح عدة أسئلة على المستثمرين لمعرفة مدى قلقهم بشأن تأثير الركود على وضعهم المالي. وقد كان هناك انقسامًا شبه متساوٍ بين القلقين على وضعهم المالي (48.3%) وغير القلقين (43.4%)، مع عدد صغير لا يمكن تصنيفهم (8.3%).

بالإضافة إلى ذلك، سئل المشاركون عما يتوقعون حدوثه لهم في حالة حدوث ركود. توقع المستثمرون في الغالب أن يروا أخبارًا عنه (91%) وأن يفقدوا قيمة محافظهم الاستثمارية (74%) وأن يضطروا إلى تأجيل عمليات الشراء الكبيرة (62%). ويشير هذا إلى أن معظم الناس يتوقعون أن يؤثر الركود على استثماراتهم وتمويل أسرهم على مستوى ما.

إجمالاً، يتوقع معظم المستثمرين حدوث ركود، وهم قلقون بشأن تأثيره على وضعهم المالي، ويتوقعون التعرض لبعض الآثار السلبية المالية المرتبطة بالركود.

أظهرت دراسة مورنينغ ستار (Morningstar) أيضًا أن معظم المستثمرين استعدوا فعليًا لمواجهة خطر الركود، حيث اتخذ 87% من المستثمرين المشاركين بعض الإجراءات بين يونيو / حزيران وديسمبر / كانون الأول 2022 للاستعداد للركود.

على سبيل المثال، أفاد حوالي نصف المستثمرين أنهم خفضوا إنفاقهم الشهري استعدادًا للركود. كما أفاد المستثمرون أيضًا أنهم يبحثون عن مصدر دخل إضافي (40%) ويسعون إلى زيادة مدخراتهم الطارئة (38%) وإلى سداد ديونهم (34%).

إذا كنت تعرف الكثير عن التمويل الشخصي، فقد تكون على دراية بأن التوصية الشائعة هي الاستمرار في استثماراتك خلال فترات تراجع السوق لتجنب أخطاء التوقيت المكلفة. ومع ذلك، اتخذ حوالي نصف المستثمرين بعض الإجراءات المتعلقة بالاستثمار للتحضير للركود مثل تحديث خطتهم المالية (22%) واستثمار الأموال في الأسهم (19%) أو بيع الأسهم (13%).

بشكل عام، نرى أن معظم المستثمرين يشعرون بأنهم مضطرون للاستعداد للركود، لكن الإجراءات التي يتخذها الناس متنوعة.

يُظهر الاستطلاع أنه إذا كنت قلقًا بشأن الركود، فمن المحتمل أنك تعرف شخصًا آخر يشعر بذلك أيضًا. إن هذا الشعور ليس فرديًا، من المنطقي الشعور بعدم الارتياح عند مواجهة الركود، حتى عندما نتوقع تعافي الأسواق على المدى الطويل؛ لا أحد يريد أن يرى رصيد محفظته ينخفض ​​أو يؤجل عملية الشراء الكبيرة التي كان يعمل عليها. من الطبيعي تمامًا أن ترغب في التصرف – وقد فعل الكثيرون ذلك بالفعل. لكن مورنينغ ستار (Morningstar) تعتقد أنه من المهم التصرف في حدود المعقول. كما هو الحال دائمًا، يجب أن تتصرف وفقًا لمصلحتك ولا تنجذب إلى اتباع القطيع، الأمر الذي قد يؤدي إلى نتائج غير مرغوب فيها. وإليك بعض النصائح لذلك:

1. البحث عن مصادر موثوقة للنصائح: في هذه الأيام، لا يوجد نقص في النصائح الجيدة فقط، ولكن هناك أيضًا نقص في النصائح السيئة. عند طلب المشورة على الإنترنت، انتقل إلى المصادر التي توفر معلومات مدروسة جيدًا وتضع مصلحة المستثمرين في المقام الأول. قد تفكر أيضًا في كسر هذا المحرمات المالية والتحدث إلى الأصدقاء وأفراد الأسرة الذين تعجبك عاداتهم المالية (لكن احذر من الرغبة في المنافسة). أخيرًا، يمكنك التحدث إلى مستشار مالي. ابحث عن وكيل ائتماني ملزم قانونًا بالتصرف وفقًا لمصلحتك.
2. اتباع خطط يسيرة: تجنب الشعور بالإرهاق من خلال تسهيل تنفيذ خطتك. على سبيل المثال، إذا كنت ترغب في تعزيز مدخراتك الطارئة، فقد تفكر في إعداد ودائع مصرفية تلقائية لحساب التوفير الخاص بك في كل مرة تحصل فيها على أموال. لذا بدلاً من الاضطرار إلى اتخاذ قرار لتوفير بعض المال في كل فترة دفع، يمكنك اتخاذ القرار مرة واحدة وترك المدخرات تتراكم دون اتخاذ مزيد من الإجراءات. إذا كنت ترغب في الاستثمار أكثر ولكنك تجد أن احتمال اتخاذ قرار بشأن كيفية استثمار أموالك أمر شاق، ففكر في الاستعانة بمصادر خارجية لتلك القرارات إلى مستشار مالي أو مستشار آلي.
3. البقاء على المسار: إذا انحرفت الأمور عن مسارها، فقد يكون من الصعب الالتزام بخطة جاهزة. إن صعوبة الخروج عن الخطة يمكن أن تنقذك من نفسك. يجب أن تعطي نفسك فترة للتفكير جيدًا. قد تقرر فجأة صرف بعض الاستثمارات التي لا تسير بشكل جيد، لذا لا تسمح لنفسك بتنفيذ هذا القرار لمدة ثلاثة أيام، وعندها قد تغير رأيك إذا تخطيت وقت الانفعال الذي دفعك لمثل هذا القرار. هناك طريقة أخرى لتدفع نفسك للانتظار، وهي أن تجعل نفسك على دراية بالتكاليف الباهظة المرتبطة بإجراء الصفقات قبل اتخاذ أي خطوة.

اقرأ أيضًا الانهيار المصرفي الأخير.. تحدٍ جديد يواجه التوقعات الاقتصادية الأمريكية

المصدر: مورنينغ ستار