في شهر فبراير / شباط الماضي، توقعت ناقلات النفط الخام وشركة نقل المنتجات إنترناشيونال سي وايز (International Seaways) أن يظل شحن الناقلات سليمًا على المدى القصير والطويل في المستقبل، وذلك بفضل نمو إمدادات النفط المتركز حاليًا في حوض الأطلسي الذي يتدفق إلى مراكز الطلب الرئيسية على النفط في الشرق.

قال لويس زابروكي الرئيس التنفيذي لسي وايز (Seaways) في آخر مكالمة لأرباح الشركة: “نتوقع مسيرة كبيرة على مدى السنوات القليلة المقبلة، حيث أن الاختلالات الإقليمية المذكورة في النفط يجب أن تستمر في زيادة الحاجة إلى الناقلات مع نمو إنتاج النفط القادم من الغرب والطلب على النفط من الدول غير الأعضاء في منظمة التعاون الاقتصادي والتنمية في الشرق”.

وتتوقع الشركة أن يرتفع الإنتاج من الدول خارج أوبك بلس بمقدار مليون برميل يوميًا، لكنها ترى أن إمدادات أوبك بلس لا تزال مقيدة بسبب تخفيضات الإنتاج المستمرة. وفي الوقت نفسه، توقع المحللون في ستاندرد آند بورز غلوبال كومودتي إنسايتس (S&P Global Commodity Insights) أن الطلب العالمي على النفط الخام سيرتفع بمقدار 1.4 مليون برميل يوميًا في العام الحالي.

والآن اتفق أحد المطلعين على الصناعة مع التوقعات الصعودية لشركة سي وايز (Seaways). توقعت شركة غيبسون شيب بروكرز (Gibson Shipbrokers) ومقرها لندن أن سوق الناقلات من المرجح أن يشهد زيادة في الأعمال القادمة ليس فقط من الحدود النفطية الشهيرة مثل غيانا ولكن أيضًا من الحدود الأقل شهرة مثل ناميبيا.

وفقًا لشركة غيبسون (Gibson)، استحوذت غيانا في أمريكا الجنوبية مؤخرًا على الأضواء بفضل الزيادة الرائعة في إنتاج النفط في البلاد – وهي في طريقها للارتفاع إلى 800 ألف برميل يوميًا في العام المقبل من الصفر في عام 2019. ومع ذلك، تقول غيبسون (Gibson) إن هناك حدودًا جديدة في مجال النفط ومن المرجح أن تظهر السوق في السنوات المقبلة، مع ناميبيا المرشح الرئيسي.

تقع ناميبيا بين أنغولا الغنية بالنفط وجنوب أفريقيا الفقيرة بالنفط، وقد تم استكشاف الدولة الواقعة في جنوب غرب إفريقيا في البداية في السبعينيات والثمانينيات من القرن الماضي، لكن تم إعلانها غير قابلة للحياة في ذلك الوقت. على سبيل المثال، تم اكتشاف حقل غاز كودو – وهو حقل غاز بحري في ناميبيا – قبل 50 عامًا، ولكن من المرجح أن يبدأ الإنتاج في عام 2028، في حالة اتخاذ قرار استثمار نهائي هذا العام.

كشفت غيبسون (Gibson) عن حدوث تقدم كبير في قطاع الطاقة في ناميبيا في أوائل عام 2022، حيث عثرت شركة شل (Shell Plc) وشركة توتال إنرجيز (TotalEnergies) على النفط في كتلتي غزاف وفينوس. يعد فينوس على وجه الخصوص حقل نفط واعد للغاية ولديه القدرة على أن يصبح أكبر اكتشاف على الإطلاق في منطقة جنوب الصحراء الكبرى بأفريقيا وواحدًا من أفضل 10 اكتشافات هذا القرن. ويشير سمسار السفن إلى أن شركة توتال إنرجيز (TotalEnergies) أنفقت نصف ميزانية الاستكشاف الخاصة بها في ناميبيا في عام 2023 وتخطط لإنفاق 30% من الميزانية في البلاد في عام 2024، مما يشير إلى أهمية الاكتشاف الجديد.

إذًا، ما هي شركات الناقلات التي من المرجح أن تستفيد من اكتشافات النفط والغاز الجديدة في جنوب إفريقيا؟

تقول غيبسون (Gibson) إنه في حين لا يُعرف سوى القليل عن الخصائص أو الدرجات المحددة للخام الناميبي، فمن المرجح أن يكون الطلب على هذا الخام في الشرق بشكل أساسي، مما يعني أن ناقلات النفط الخام العملاقة وسفن سويزماكس (Suezmaxes) هي المستفيدة الأكثر احتمالًا. ناقلات النفط الخام الكبيرة جدًا (VLCCs) هي ناقلات ضخمة جدًا تحمل مليوني برميل من النفط.

وتقول: “من المرجح أن تكون عملية التطوير مشابهة لما حدث في غيانا، حيث يتم نشر سفن الإنتاج والتخزين والتفريغ العائمة لاستخراج النفط ونقله إلى ناقلات للتصدير. وتقدر شركة وود ماكنزي (WoodMackenzie) الاستشارية أن الإنتاج قد يتجاوز 500 ألف برميل في اليوم خلال عقد من الزمن ويستمر في النمو بعد ذلك مع احتمال الإنتاج الأول في نهاية هذا العقد (2028 أو 2029)”.

وأضافت غيبسون (Gibson): “الحكومة حريصة على رؤية النفط الأول في أقرب وقت ممكن، ويقال إنها طلبت المشورة من غيانا بشأن كيفية هيكلة اتفاقيات تقاسم الإنتاج. أن المنطقة أصبحت أيضًا جذابة بشكل متزايد لشركات النفط الكبرى، التي تنظر إلى البلاد على أنها أكثر استقرارًا سياسيًا وماليًا مقارنة بجيرانها في الشمال”.

قبل شهرين، توقع مزود بيانات الشحن بيمكو (BIMCO) أن ميزان العرض / الطلب على ناقلات النفط الخام سوف يتقلص أكثر خلال عامي 2024 و2025، مع انخفاض نمو الأسطول، إلى جانب زيادة مسافات الإبحار، مما يخلق الأساس للتحسن على الرغم من تباطؤ الطلب على النفط. نمو. توقعت بيمكو (BIMCO) أن ينمو الطلب على ناقلات النفط الخام بنسبة تتراوح بين 6.5% و7.5% في عام 2024 وبين 2% و3% في عام 2025. وتعكس أسعار الشحن الفوري للناقلات المشاعر الصعودية لعام 2024 في قطاع الناقلات متوسطة الحجم. بلغ متوسط ​​تقييم الشحن للقارة في المملكة المتحدة 50.14 دولارًا أمريكيًا للطن المتري في يناير / كانون الثاني 2024، ارتفاعًا من 43.21 دولارًا أمريكيًا للطن المتري في الربع الرابع من عام 2023 و28.21 دولارًا أمريكيًا للطن المتري في الربع الثالث من عام 2023.

وليس من المستغرب أن ترتفع أسهم ناقلات النفط الخام: فقد ارتفعت أسهم تساكوس إنرجي نافيغيشن (Tsakos Energy Navigation) بنسبة 45.7% على مدى الأشهر الـ 12 الماضية وتيكاي تانكرز بأكثر من 45.5% وفرونت لاين بأكثر من 54.3% وإنترناشونال سي وایز بأكثر من 50.7%. من بين شركات النقل الرائدة، حققت شركة نورديك أميركان تانكرز (Nordic American Tankers) ويوروناف (Euronav NV) نتائج مخيبة للآمال مع عائد بنسبة 10.5% و-1.6% على التوالي.

اقرأ أيضًا فيتش تخفض توقعاتها للتصنيف الائتماني للصين بسبب مخاطر النمو

المصدر: أويل برايس